本報記者 吳曉璐
12月26日，最高人民法院發布《人民法院第六個五年改革綱要（2024—2028年）》（以下簡稱《綱要》）。在完善金融強國建設司法保障機制方面，《綱要》提出，依法懲治資本市場違法犯罪行為，健全金融消費者權益司法保護機制，加強中小投資者合法權益保護。健全完善金融領域行政執法與司法審判銜接機制，協同防范化解金融風險、維護金融安全。
“《綱要》所傳遞出的信號指向了最高人民法院對于未來法院系統在資本市場法治保障過程中的工作重點和要點。”華東政法大學國際金融法律學院教授鄭彧在接受《證券日報》記者采訪時表示，對于資本市場違法犯罪行為的刑法懲治將會成為一個工作的重點，將金融消費者權益與中小投資者合法權益并列，其實也區分出了在證券市場與其它領域金融市場不同市場參與人保護標準的不同。
今年以來，最高人民法院已經多次強調，嚴打資本市場財務造假、欺詐發行等違法犯罪行為。如5月份，最高人民法院、最高人民檢察院、公安部、證監會聯合印發了《關于辦理證券期貨違法犯罪案件工作若干問題的意見》，依法從嚴打擊證券期貨違法犯罪活動，維護資本市場秩序，加強行政執法與刑事司法銜接工作，完善執法司法部門配合制約機制。6月份，最高人民法院發布五個財務造假典型案例，依法整治財務審計秩序、有效遏制財務造假工作，不斷加大對財務造假等行為懲治力度，堅守法治和誠信底線，構建公開透明、誠信為本的市場環境。
與此同時，最高人民法院強調對資本市場中小投資者合法權益的保護。最高人民法院審判委員會副部級專職委員劉貴祥在“5·15全國投資者保護宣傳日”活動上表示，證券行政監管與證券司法審判是保障證券市場健康發展、維護投資者合法權益的兩大主要力量。最高人民法院將繼續與中國證監會加強監管協作，共同做好投資者保護工作。
北京大學法學院教授郭靂對《證券日報》記者表示，《綱要》是未來五年人民法院系統改革規劃和實施推進的綱領性文件，對于依法懲治資本市場違法犯罪行為，加強中小投資者合法權益保護等工作做出安排，彰顯了依法從嚴打擊證券期貨違法犯罪和協同配合加強投資者保護的決心。
對于《綱要》提出的“健全完善金融領域行政執法與司法審判銜接機制”，鄭彧表示，行政執法與司法審判銜接方面目前在理論上雖有爭論，但共識卻在一步一步增強。比如，金融領域行政執法中的一些證據或者處罰的結果在民事審判過程中作為當事人援引的事實證明的使用。未來，無論是行政執法部門還是司法審判，應該在“以法律為準繩”的框架下對于金融法律的條文、立法目標、法律理論形成共識。