大連銀行早已折戟、盛京銀行終止審查、錦州銀行轉向H股

　　東北地區三家“排隊城商行”

　　全部暫別A股

　　■本報記者 呂 東

　　隨著錦州銀行轉戰H股上市的最新動作，曾經備受關注的東北地區三家城商行齊聚A股排隊上市的壯觀場景，如今已然不復存在。早在兩年前，大連銀行就已在A股門外折戟，盛京銀行也因為成功赴港上市而退出了A股上市隊列。

　　“轉戰H股對急于上市的城商行來說，確實是可行的一步，近兩年來，城商行在港上市捷報頻傳，而A股市場對于城商行來說仍是難以跨越，越來越多的銀行選擇香港上市也是無奈之舉。一旦在港IPO突圍成功，不但圓了這些銀行上市愿景，也將對銀行未來的業務拓展起到推進作用，這點從盛京銀行上市后即斥資30億元收購信托公司股權中可見一斑”，某銀行業分析人士對《證券日報》記者表示。

　　從一步之遙到無果而終

　　2012年3月，證監會首批上市申報企業名單出爐，當時各家地方銀行籌備IPO的脈絡也逐漸清晰。盡管依靠農商行發展的傳統優勢，江蘇省以五家銀行入選名單成為最大贏家，但地處東北地區的遼寧省則以盛京銀行、大連銀行、錦州銀行成為入圍城商行最多的省份。

　　在經過處理了不良資產等歷史包袱后，東北地區銀行業特別是遼寧省內各家城商行，經濟效益、風控指標不斷完善。彼時市場各方均認為，雖然這三家東北地區的城商行均尚處初審階段，但東北地區首家上市銀行登陸A股市場的愿景即將成為現實。

　　如今三年時間已過，東北地區城商行IPO格局已然大變。

　　2013年，大連銀行A股上市“終止審查”，率先退出A股上市競爭序列，并成為當時所有已遞交IPO申請的銀行中，唯一一家并非因轉變上市地點而終止審查的銀行。

　　此后靠著走港股捷徑，始終游離于A股擬上市銀行名單之外的哈爾濱銀行率先超車，將此前上市呼聲最高的盛京銀行甩在身后，成為首家實現上市的東北三省城商行。

　　去年年末，盛京銀行在A股IPO多年無果后，終于做出了“棄A赴H”的決定，并在港股市場取得了突破，港股市場也迎來了第五只內地地方銀行股。早在2009年，該行就已審議通過了上市議案，并隨后向監管部門提交了上市申請。多年中，盡管該行A股上市議案一再延期，但依舊無法換來A股上市的結果。此前公開披露的《盛京銀行首次公開發行股票招股書(申請稿2014年6月30日報送)》方案顯示，其擬于上海證券交易所發行不超過9億股股票。隨著已然完成H股上市，盛京銀行也暫別A股上市，今年3月，該行進入了“終止審查”名單。

　　日前，在A股排隊中碩果僅存的錦州銀行也“耐不住了寂寞”，將IPO的目光投向了香港市場。日前，錦州銀行正式向港交所提交了H股申請草擬本，建銀國際（控股）有限公司擔當其H股上市的獨家保薦人。

　　而隨著錦州銀行將上市地轉為港股市場，在A股市場排隊名單中，原有的東北三省三家城商行隊伍也已然“全部告退”。

　　上市助力綜合化經營

　　與錦州銀行類似，鄭州銀行及河北銀行也已經在今年一季度啟動了H股上市計劃。地方銀行上市態度急切，除了看重上市后品牌效應提升、補充資本短缺外，大筆募集資金的到賬也將對銀行未來業務發展和戰略布局起到推動作用。

　　業內人士表示，由于資本實力所限，地方銀行在布局綜合化經營以及打造全牌照的金融控股集團方面，與“財大氣粗”的大中型銀行相比始終落于下風。而成功上市融資，也將使地方銀行終于有錢、也有機會開始涉足其中。

　　本月初，盛京銀行在港交所披露，擬以31.68億元收購華信信托全部已發行及繳足股本的20%。公告顯示，盛京銀行已與華信信托大股東華信匯通集團訂立買賣協議，華信匯通目前持有華信信托60%的股份。資料顯示，華信信托2014年年末的資產凈值為71.8億元，2014年稅后凈利潤為16.8億元，同比增長約43%。

　　如此大手筆收購信托公司股權，顯然與盛京銀行上市后獲得逾百億港元募集資金不無關系。去年年末，盛京銀行H股上市共發售13.75億股，每股最終發售股份定價為7.56港元，募集資金約為103.95億港元，而這筆資金除用于補充資本金，也將協助該行業務持續增長。對于此次收購華信信托20%股權，盛京銀行方面表示，此舉將有利于推行綜合化經營戰略，公司整合資源、拓展業務空間。

　　實際上，不論是城商行還是農商行，地方銀行在綜合化經營布局上始終態度積極。如已在A股上市的北京銀行就通過合資組建等方式，先后獲得了消費金融、保險、基金、村鎮銀行、金融租賃五類金融牌照。南京銀行也通過入股獲得了金融租賃、村鎮銀行、基金牌照。寧波銀行在旗下則擁有合資基金公司，并已獲批籌建金融租賃公司。

　　同時，由于在H股成功上市，一些資產規模較小的地方銀行也已然在綜合化方面取得了進展，紛紛獲得金融租賃和消費金融等牌照。例如，首家赴港上市的地方銀行——重慶農商行，其控股的重慶渝農商金融租賃就已于去年12月份開業。重慶農商行還入股了重慶汽車金融公司，并設立了10家村鎮銀行。再如，徽商銀行在H股上市后，也已獲批籌建一家金融租賃公司，并擬與合肥百貨共同發起設立消費金融公司。此外，哈爾濱銀行絕對控股的哈銀金融租賃公司，也已于去年6月份開業。